Son yıllarda halka arzlar, şirketlerin büyüme ve kurumsallaşma hedeflerini destekleyen önemli bir finansman aracı haline gelmiştir. Başarılı bir halka arz süreci ise güçlü finansal raporlama, şeffaflık ve yatırımcı beklentilerine uygun bir büyüme hikâyesi gerektirmektedir.

EY (Ernst & Young) iş birliğiyle düzenlenen bu etkinlikte, şirketlerin halka arz öncesi finansal hazırlık seviyelerinin değerlendirilmesine yönelik temel konular ele alınacaktır. Finansal raporlama, FAVÖK ve işletme sermayesi analizleri ile halka arz hazırlık değerlendirmesi (IPO Readiness Diagnostic) kapsamında uzman görüşleri paylaşılacaktır.

• Şirket finansal raporlama yapısının incelenmesi 
  • Raporlama altyapısı ve ERP sistemi
  • Aylık kapanış süreçleri
  • Konsolidasyon ve carve-out yapılarının değerlendirilmesi
  • TFRS/IFRS raporlama uyumu
  • Bütçe/gerçekleşen analizleri ve yönetim raporu
• FAVÖK analizleri
  • Ciro büyümesinin sürdürülebilirliği
  • Müşteri konsantrasyonu analizi
  • Sektör özgü kritik alanlar (cut-off, channel stuffing, stok değer düşüklüğü, yüksek indirim/iade mekanizmaları)
  • Düzeltilmiş FAVÖK hazırlanması
  • Normalizasyonlar (bonus, personel gideri vb)
• Yabancı para çevrimleri 
  • FAVÖK yabancı para çevrimi
  • Operasyonel kur farkı hesaplamaları
• İşletme Sermayesi Analizleri
  • Normalize işletme sermayesinin belirlenmesi
  • Finansman nitelikli bakiyelerin çıkarılması
  • Erken tahsil edilen POS alacakları, faktöring bakiyeleri, tedarikçi finansmanı gibi konuların etkilerinin değerlendirilmesi
• İş Planı
  • Büyüme hikayesinin kurgulanması
  • Karlılık gelişimi (Brüt kar ve FAVÖK marjı tahminleri)
  •  
• Konuşmacılar: 

  • Mehmet Pehlivan, EYP Türkiye Kurumsal Finansman Direktörü